Категория: Uncategorized

Членовете на УС на БАДДПО взеха участие в събитието, организирано от Икономическия социален съвет с главна тема: Анализ на действащата пенсионна система и предложения за нейното усъвършенстване, проведено на 24.02.2025 г.

По време на представянето на доклада, г-жа Светла Несторова, член на УС на БАДДПО направи изказване, свързано с ползите от третия стълб и насоки как той би работил по-ефективно за осигурените.

„Държавата би следвало да насърчи работодателите да внасят осигурителни вноски на служителите за трета пенсия чрез Доброволен пенсионен фонд. Данъчните облекчения са основен механизъм, който да стимулира работодателите да допринасят за по-високи доходи на хората след пенсиониране, а в България те не са променяни от 20 години“, заяви тя.

„След като облекчението на работодателите за ваучери за храна е 200 лв., може би поне толкова би трябвало да бъде и облекчението за осигуряване в Доброволен пенсионен фонд, защото именно в третия стълб могат да се акумулират средства за наистина високи пенсии“, посочи Несторова.

Светла Несторова припомни и че в докладите на Организацията за икономическо сътрудничество и развитие (ОИСР) и Икономическия и социален съвет (ИСС) има конкретни препоръки да се премахне умишлено създадената „конкуренция“ между първи и втори стълб, която в момента работи в ущърб на осигурените лица. Основен елемент от това би следвало да се даде възможност на хората да избират именно в момента на пенсиониране дали да се прехвърлят изцяло в първия стълб или да получават две пенсии, защото едва накрая на трудовия си път имат точна и пълна информация за размера на пенсията си и размера на натрупаните във втория стълб средства. Друг такъв проблем е и т.нар. „коефициент на редукция“ на пенсията им от ДОО, който в момента не отчита правата, които са придобили от участието на Държавата като трети осигурител и всъщност несправедливо наказва гражданите, които избират да имат втора пенсия.

По думите й замисълът на тристълбовия модел е да работи в хармония, като основната цел е да осигури добър заместващ доход и този модел няма разумна алтернатива.

„Всички държави, които са правили в миналото компромиси с втория стълб, сега отново се връщат към капиталови пенсионни схеми, защото това е единственото рационално решение“, категорична е Несторова.

На форума се изказаха и други експерти, които имат наблюдения върху цялостния процес на развитие на допълнителното пенсионно осигуряване в България от самото му начало.

„Хората не трябва да живеят в страх за бъдещето си, а да са уверени, че ще имат достойни старини“, посочи Деница Сачева, Председател на Комисия по труда и социалната политика в Народното събрание, по повод на доклада на ИСС.

Тя добави, че е време да се наблегне и на финансовата грамотност, която да започва от училище и да продължава през целия живот.

Д-р Хасан Адемов, бивш социален министър и настоящ член на Комисията по бюджет и финанси в Народното събрание, добави, че пенсионната система през годините се е превърнала в универсален донор за много сектори и затова сега виждаме дефицит от 11 млрд. лв. Според него тристълбовият модел дава своите резултати, но недостатъците са плод на политически решения. Д-р Адемов е и на мнение, че мултифондовата реформа ще е полезна, защото най-накрая ще обвърже жизнения цикъл с възможността за избор по какъв начин да бъдат управлявани средствата на хората.

При избора на универсален пенсионен фонд, обърнете внимание на следните фактори:
– проследете дългосрочната доходност, поне за 5 години назад;
– проучете какви са таксите върху осигурителните вноски и управлението на активите;
– проверете и инвестиционната политика на фонда;
– Дружеството трябва да осигурява редовен и лесен, свързан с информация за индивидуалната партида;
– в сайта на КФН можете да намерите данни за доходността, размера на активите, степента на риск и размера и вида на таксите.

Това е обобщението на водещия Светозар Костадинов в авторската рубрика „Лични финанси“ – част от „Денят започва“ по БНТ. Насоките са извлечени от втората част на интервюто с г-жа Диана Йорданова – зам.председател на КФН, ръководещ управление „Осигурителен надзор“. Предаването е излъчено на 24.02.2025 г.

„Планирането на финансовото бъдеще е една от най-важните стъпки, които трябва да предприемат осигурените лица, като изборът на универсален пенсионен фонд (УПФ) е дългосрочен ангажимент, който изисква балансиране на възможностите за растеж с управлението на риска“ – обясни г-жа Йорданова и даде разяснения, свързани със сега действащата система на универсалните пенсионни фондове.

„В момента, според нормативната уредба, дружествата са задължени да управляват капитала балансирано. Независимо от това, всяко дружество има различна инвестиционна стратегия и зависимост от управленските решения и рисковия апетит на самите инвестиционни комитети, се инвестира по различен начин.
По принцип държавните ценни книжа и облигациите са инструменти с по-малък риск, но и гарантирана доходност.
Докато инвестициите в колективни инвестиционни схеми (КИС) – акции на публично търгувани компании, мога да донесат малко по-висока доходност, но са по-рискови, защото финансовите пазари са волатилни – периоди на много висока доходност, могат да бъдат последвани и от периоди с по-ниска“.

Г-жа Йорданова сподели още, че КФН има изключително точни данни и осигурените лица биха могли да се информират по два начина:
1. На страниците на съответните пенсионноосигурителни дружества. Какво трябва да се гледа? Каква доходност има дружеството, минимум на 5 годишен период. Дори и за целия период на съществуване на дружеството. Капиталовите схеми са т.нар. „дълги пари“ – необходим е 40-годишен период на инвестиране, включително за покриване на различни флуктоации на международните пазари – неблагоприятни периоди като кризи, рецесии. Затова е добре да се гледа и доходността от началото на съществуване на дружеството. Това не е гаранция за бъдеща доходност, но все пак човек би могъл да се ориентира каква е стратегията на инвестиране.
2. На страницата на КФН има агрегирана информация за всички пенсионно-осигурителни дружества. Всеки може да влезе и да провери как се представя всяко едно от дружествата и да направи своя информиран избор.

3. Добре е да бъде направена преценка и от гледна точка на таксите, които удържат дружествата. Те имат таван на таксите, но всяко едно от тях, съобразно управленските решения, предлага различни такси, които удържа. Тази информация също присъства на сайтовете на всяко едно дружество, има я и агрегирана, на сайта на КФН.
По отношение на риска, лицата могат да се информират от данните, които КФН публикува за „стандартното отклонение“ – това е т.нар. „коефициен на Шарп“, който показва какъв риск поемат отделните компании.

Цялото интервю може да видите тук 

В интервю на в. „Капитал“, г-н Светослав Велинов – председател на управителния съвет на ПОК „ДСК-Родина“ АД отговаря на най-важните въпроси относно въвеждането на системата на пенсионно осигуряване според жизнения цикъл, наречена накратко „мултифондовете“.

Наскоро Организацията за икономическо сътрудничество и развитие даде висока оценка на българския пенсионен модел, но препоръча въвеждането на мултифондовата система. Какво представлява тя и какви са предимствата й?

• Системата включва фондове с инвестиционен профил, определен в зависимост от жизнения цикъл на осигуреното лице. В момента този профил е еднакъв както за младите хора, които тепърва влизат на пазара на труда, така и за лицата, които са близо до пенсионна възраст. Тоест средствата се инвестират по един и същ начин, което не е в интерес на осигурените лица. Законодателните промени биха дали възможност на фондовете да управляват по-активно средствата, така че в дългосрочен план реализираната доходност да бъде по-висока.Можем да разделим мултифондовете на три категории. Динамичните подфондове инвестират основно в рискови капиталови активи, в акции с дългосрочен инвестиционен хоризонт и съответно с по-висока очаквана доходност. На следващо място е балансираният инвестиционен профил с по-ниско тегло на рисковите инструменти. Третият тип е консервативният, при който основна част заемат инвестициите в дългови инструменти. Целта при него е запазване на стойност и избягване на резки колебания в натрупаните средства.По подразбиране лицата, които тепърва навлизат на пазара на труда, попадат в динамичен подфонд. Същото важи и за вече осигурените, които имат дълъг инвестиционен хоризонт пред себе си. На определена възраст средствата на осигурените лица се прехвърлят към балансиран подфонд, а през последните години преди навършване на пенсионна възраст (3 години по примера на други държави) е за предпочитане средствата да престояват в консервативен подфонд.

  Много важно е да се запази свободата на избор за осигурените лица, така че да имат право да променят профила на своя фонд. Ако по някаква причина, въпреки че според жизнения им цикъл попадат в даден подфонд, те ще могат да променят избора си в посока по-висок или по-нисък инвестиционен риск.

  Какви предизвикателства очаквате при въвеждането на системата?
  Въвеждането на необходимите законодателни промени да стане по такъв начин, че всички възможни елементи от новата архитектура да бъдат правилно отразени в новия формат на пенсионното осигуряване, е едно от основните предизвикателства.

  От друга страна, информацията за мултифондовия модел трябва да достигне до максимално широк кръг от осигурени лица, които да научат какви са техните права и да могат да вземат информирано решение за инвестиционния си профил. Ниското ниво на финансова грамотност като цяло също е проблем, по който трябва да се работи.

  Как допълнителното пенсионно осигуряване добавя стойност за осигурените лица?
  Допълнителното пенсионно осигуряване е два вида – допълнително задължително пенсионно осигуряване, което обхваща универсалните и професионалните пенсионни фондове, и допълнителното доброволно. Осигуряването при тях се осъществява на капиталово покривен принцип на базата на дефинирани вноски. Постъпленията от осигурителни вноски се натрупват в индивидуални партиди и се инвестират с цел доходност. Именно личният принос в комбинация с инвестиционния елемент са в основата на това след пенсиониране лицата да имат по-добра финансова сигурност и стандарт на живот.

  (…..)

• Наясно ли са българите с ползите от допълнителното доброволно пенсионно осигуряване?
  Доброволното осигуряване е начинът лицата самостоятелно или чрез работодател да заделят средства за по-спокойни старини, но осведомеността тук също трябва да се подобри. Данъчното облекчение в размер до 10% от месечния или годишния облагаем доход, когато лицата правят лични вноски, е безспорно предимство. Данъчно облекчение ползват и работодателите, когато осигуряват своите служители, но размерът от 60 лв. не е актуализиран от години и не отразява ръста на доходите.
• Как може третият стълб да осигури по-висок стандарт на живот за пенсионерите, особено в условията на застаряващо население и демографски промени?
  Третият стълб е онзи допълнителен елемент от пенсионната система, който може да осигури по-висок стандарт на живот за пенсионерите. Демографската картина в България и дефицитите в НОИ са фактор, който следва да мотивира осигурените лица да мислят все повече в посока да се осигуряват допълнително доброволно, като разчитат на личния си принос и на възможността да прибавят доход към пенсията, която ще получават от първия и втория стълб на пенсионната система.

Цялото интервю, с подробности за актуализациите, които прави ПОК „ДСК-Родина“ АД може да прочетете тук

На 1 октомври 2024 г. се проведе 16-тото издание на церемонията „Застраховател на годината“.

Традиционно, на тази церемония получават награди за дейността и пенсионноосигурителните компании. Ето кои са наградените с приза „Пенсионноосигурително дружество на годината“ за 2023 г.

             ПОК „Доверие “ АД получи наградата „Пенсионноосигурително дружество на годината“ за 2023 г. за дейността по Допълнително задължително пенсионно осигуряване (ДЗПО)“.
Наградата беше връчена на мениджърския екип на компанията – Светла Несторова, председател на УС и Кирил Георгиев, Мирослав Маринов и Николай Марев, изпълнителни директори на компанията, от Диана Йорданова, зам.-председател на КФН, ръководещ управление „Осигурителен надзор“.

ПОД „Алианц България” АД взе приза в категорията най-добро „Пенсионноосигурително дружество за годината 2023 г. за дейността по Допълнително доброволно пенсионно осигуряване ( ДДПО)“
Главният изпълнителен директор на дружеството Владислав Русев получи отличието от Лазар Лазаров, заместник-министър на труда и социалната политика.

ПОК „ОББ“ ЕАД (ОББ Пенсионно осигуряване) бе отличено в категорията “Пенсионноосигурително дружество на годината 2023 г. за най-динамично развитие на дейността си“
Наградата беше връчена на Николай Стойков, председател на УС и главен изпълнителен директор на компанията, от г-н Васил Велев, председател на УС на АИКБ.

Г-н Андрей Шотов – Изпълнителен директор на Пенсионноосигурително дружество „Бъдеще“ АД бе отличен с приза на Фондация „Проф. д-р Велеслав Гаврийски“ – Осигурител на годината -2023 г, “ За цялостен принос в развитието на българското осигуряване“.
Той прие високото отличие от Ивайло Иванов, министър на труда и социалната политика.

Честито на победителите!

Цялото прессъобщение, както и отличените с награди компаннии от застрахователния сектор, може да прочетете тук